Sunrun, Renew Home и Tesla заключили партнёрское соглашение. Оно позволит задействовать более 16 ГВт энергии, доступной домохозяйствам по всей территории США. Это электричество предложат гиперскейлерам и коммунальным компаниям, сообщает Datacenter Dynamics.

Партнёры анонсировали соглашение, в рамках которого будут привлечены ресурсы уже используемых домашних аккумуляторных энергосистем, возможности умных термостатов и электромобилей, способных отдавать электроэнергию обратно в сеть (V2G). Партнёры объявили, что покупателям энергомощностей не потребуется новое оборудование, выделение земельных участков, новых водных ресурсов или постройка новой инфраструктуры. Более того, мощности можно будет получить уже через несколько месяцев, а не через годы.

Совокупную мощность будут формировать за счёт сотен тысяч домашних аккумуляторных энергохранилищ, операторами которых выступают Sunrun и Tesla. Кроме того, проекту помогут более 8 млн умных термостатов под управлением Renew Home. В результате будет сформирована крупнейшая виртуальная «распределённая электростанция» в стране.

По словам Sunrun, электросети XIX века не могут обеспечить электроснабжение инноваций 2026 года. Когда ЦОД нужно снизить энергопотребление из-за больших нагрузок на электросети в определённое время суток, новая система сможет выделять дополнительные энергоресурсы, в то же время «защищая американские семьи» от косвенной оплаты создания новой инфраструктуры.

Источник изображения: Zaptec/unspalsh.com

Гиперскейлеров уже приглашают присоединиться к проекту, поскольку мощности будут предоставляться в первую очередь тем, кто раньше принял предложение. В Вирджинии партнёры уже сегодня готовы предоставить более 300 МВт, к 2030 году этот показатель, вероятно, вырастет до 500 МВт.

Часть мощности партнёры резервируют для предложенного энергокомпанией PJM механизма Reliability Backstop Process. Это, возможно, позволит высвободить более 1 ГВт мощности немедленно, а в последующие годы добавятся и дополнительные мощности для сглаживания пиковых нагрузок и быстрого реагирования на запросы вспомогательных сервисов.

По словам Tesla, американская энергосистема испытывает всё большее давление из-за роста числа ЦОД, электрификации и роста производства. Ни одно инфраструктурное решение по отдельности не способно решить проблему достаточно быстро. Sunrun, Renew Home и Tesla рассчитывают использовать аккумуляторы, умные термостаты и электромобили в миллионах американских домов, готовых внести вклад в энергосистему.

Использование распределённых энергосистем и виртуальных электростанций для освобождения мощностей становится всё более востребованным. Ранее в июне Google заключила соглашение с оператором виртуальных электростанций Voltus на 100 МВт. В рамках сделки последняя объединит мощности от аккумуляторов, умных термостатов и прочих энергоресурсов с возможностью гибкого управления в единую виртуальную электростанцию, финансируемую Google.

Недавний пожар в одном из дата-центров в Индии привёл к значительному ущербу и затронул интересы сразу нескольких клиентов. В начале июня Tata Communications опубликовала краткую информацию для акционеров, сообщив о возгорании на площадке в здании Next-Gen Tower, расположенном в районе Greater Kailash-1 в Нью-Дели, сообщает Datacenter Dynamics.

Пожар, причиной которого, как предварительно считается, стало возгорание литиевых аккумуляторов, своевременно взяли под контроль пожарные, поэтому никто не пострадал. Дата-центр STT Delhi 2 мощностью всего 1,1 МВт используется STT GDC. В результате инцидента пострадали сервисы Google Cloud, поскольку возгорание заставило отключить сетевое оборудование, обеспечивавшее работу локальной точки присутствия Google. Полностью работу сетевых сервисов восстановить до сих пор не удалось.

В обновлении 23 июня Google сообщала, что её команда получила доступ к пострадавшей площадке и будет наращивать сетевые мощности в течение недели. Компания оптимизировала доступную ёмкость и намерена расширить магистральную ёмкость в Дели. Она продолжает отслеживать проблемы с задержками и потерями пактов данных. Следующий отчёт об инциденте будет выпущен в понедельник.

Источник изображения: Dave Hoefler/unsplash.com

По данным СМИ, пожар вызвал «масштабный ущерб», письма об этом направлены клиентам и аналитикам. В частности, Matrix Cellular, занимающаяся международными SIM-картами, заявила, что имеет трудности с восстановлением данных за 20 лет, потерянных в результате пожара. По оценкам индийского интернет-провайдера R2 Net, ущерб компании составил $2 млн, а сейчас она теряет из-за сбоя корпоративных клиентов. Ранее пожары в ЦОД привели к крупным сбоям телеком-систем целых стран в Бангладеш и Иране. Также европейские сервисы Google Cloud серьёзно пострадали в 2023 году в результате пожара в парижском ЦОД Global Switch.

Tata продала 74 % бизнеса ЦОД в Индии и Сингапуре компании STT GDC в 2016 году и до сих пор хранит оставшуюся часть акций. Совместное предприятие управляет десятками дата-центров в Индии. Услуги в сфере информационно-телекоммуникационных технологий до сих пор предоставляются Tata из десятков ЦОД по всему миру, многие из которых арендованы. В том числе речь идёт об облачных сервисах. Недавно было объявлено о намерении вернуться к бизнесу в сфере ЦОД и построить до 1 ГВт мощностей в Индии при посредничестве дочерней структуры HyperVault.

Panasonic объявила о наращивании производства аккумуляторных модулей в Мексике, где к финансовому 2028 году в рамках более широкой стратегии по выходу на рынок энергохранилищ (BESS) для дата-центров появится три завода, сообщает Datacenter Dynamics.

Компания выделила ¥350 млрд ($2,1 млрд) подразделению Panasonic Energy для инвестиций в проекты, связанные с системами хранения энергии для ИИ ЦОД с 2026 по 2028 финансовые годы. Эти средства — основная часть ассигнований компании на развитие ИИ-направления, составляющие ¥500 млрд ($3,1 млрд).

Пока не разглашаются ни местоположение, ни стоимость двух новых заводов в Мексике. Ожидается, что новые площадки заработают в 2027 и 2028 гг. Пока имеется лишь завод в муниципалитете Хенераль-Эскобедо (General Escobedo, штат Нуэво-Леон), контролируемый через подразделение Panasonic Energy Mexico.

Мексиканские заводы будут использоваться только для сборки модулей, а собственно аккумуляторные ячейки будут выпускаться на заводе Panasonic в Де-Сото (De Soto, Канзас) в рамках общего производственного плана для Северной Америке. Часть завода в Канзасе с 2028 года сменит профиль на выпуск комплектующих для ИИ ЦОД. Кроме того, Panasonic намерена переоборудовать завод по выпуску автомобильных решений в Осаке на выпуск литиевых АКБ и суперконденсаторов.

Источник изображения: Panasonic

В последние годы Panasonic уделяет всё больше внимания рынку ЦОД. Рынку предлагается широкий спектр решений, в т.ч. аккумуляторные модули для обеспечения резервного питания, используемые непосредственно в серверных стойках, сглаживающие пиковые нагрузки и предотвращающие критические перепады напряжения. В марте сообщалось, что бум ИИ помог Panasonic распродать аккумуляторы на годы вперёд.

Также производитель помимо модулей на литий-ионных АКБ разрабатывает варианты на основе конденсаторов, LVDC-системы и передовые СЖО. Так, в марте дочерняя структура Panasonic — Tecnair, выпускающая системы охлаждения, предложила новый CDU для ЦОД с СЖО. Стоит отметить, что внимание к дата-центрам всё больше уделяют и другие компании, для которых ИИ не является основным профилем. Так, General Motors (GM) занялась разработкой для ЦОД натрий-ионных аккумуляторов.

Возможностей заработать на буме ЦОД так много, что автопроизводитель General Motors (GM) не удержался от соблазна использовать собственные компетенции для обеспечения дата-центров энергией. Компания сместит акцент в изучении аккумуляторных технологий на создание решений для стационарных энергохранилищ на базе натрий-ионных элементов, сообщает The Register.

Объявлено о партнёрстве с Peak Energy. GM будет выпускать аккумуляторные элементы, а Peak — использовать их в своих системах хранения энергии (BESS). Также GM намерена инвестировать в Peak, хотя сколько именно она готова потратить на это, пока не раскрывается.

Натрий-ионные АКБ во многом похожи на литий-ионные, пока доминирующие на рынке. GM и Peak намерены сделать натрий-ионные аккумуляторы конструктивно более простыми и работающими в более широком диапазоне температур в сравнении с литий-ионными элементами. Потенциально это позволит сократить потребность в дорогостоящих системах охлаждения, которые сами по себе требуют немало энергии — такие часто применяются в литий-ионных накопителях.

Хотя натрий — довольно доступный металл, он значительно уступает литию в энергетической плотности. При равной ёмкости натриевые аккумуляторы должны быть значительно более громоздкими и тяжёлыми, чем литиевые. Впрочем, проблема невелика, поскольку для стационарных объектов эти показатели не играют значительной роли. В отличие от электромобилей, для ЦОД максимальный запас энергии при минимальном весе не является приоритетом. Важнее надёжное и доступное энергоснабжение.

Источник изображения: GM

GM находится в выгодном положении, поскольку натриевые решения имеют важные архитектурные сходства с литиевыми. Опыт компании в разработке последних, создании прототипов и организации массового производства оптимален для создания натрий-ионных АКБ в промышленных масштабах. Ожидается, что Na-ion технология в ближайшие годы может стать одной из ключевых для хранения энергии для электросетей.

Peak уже разработала собственные натрий-ионные энергохранилища с пассивным охлаждением. В компании заявляют, что такие решения способны на 20 % снизить расходы на хранение электричества в сравнении с Li-ion вариантами. По оценкам компании, замена литий-железо-фосфатных АКБ на натрий-ионные с пассивным охлаждением в энергохранилищах позволила бы избежать потерь только в США 2 ТВт∙ч ежегодно.

Хотя натрий-ионные элементы обеспечивают больше циклов зарядки, чем литий-ионные, проблема в том, что у них не только более низкая энергетическая плотность, но и менее развитая производственная экосистема для их выпуска. Пока ведутся активные работы по решению этих проблем, некоторые разработчики даже утверждают, что их разработки уже превосходят литий-ионные элементы. Тем не менее, последние всё ещё доминируют на рынке энергохранилищ, как подключенных к энергосетям, так и используемых автономно.

Большинство заводов по производству натрий-ионных аккумуляторов находится в Китае и пока неизвестно, сможет ли GM конкурировать с заокеанскими соперниками на равных. Например, в сентябре 2025 года сообщалось, что разработчик натрий-ионных аккумуляторов для ЦОД Natron Energy прекратил деятельность и закроет производство в США.

Бельгийский стартап, занимающийся разработкой и выпуском электромобилей, представил концепцию контейнерных мобильных ЦОД. Ранее в этом году компания уже озвучила планы по созданию контейнерных ИИ- и энергетических решений на колёсах, которые можно будет легко доставлять туда, где они необходимы, с использованием её электрогрузовика с полуприцепом — R700, сообщает Datacenter Dynamics.

Windrose Electric заявила о премьере новой продуктовой линейки «ИИ в коробке» для хранения электроэнергии, а также «модульного» решения для ИИ-инференса в отдельном контейнере. Сообщалось, что контейнер с вычислительным оборудованием может обеспечить инференс-нагрузки мощностью 500 кВт, а аккумуляторный контейнер способен хранить до 4 МВт·ч. Контейнерные дата-центры и соответствующая инфраструктура уже широко представлены в отрасли ИИ-решений, но обычно они перевозятся на крупных бортовых грузовиках с последующей разгрузкой, тогда как решения Windrose не предусматривают разгрузки и остаются в кузове или на колёсной платформе.

Насколько практично подобное решение, пока не вполне понятно. Вычислительный модуль мощностью 500 кВт с питанием только от аккумуляторов ёмкостью 4 МВт·ч израсходует весь запас энергии в течение одного дня, после чего ему потребуется либо новое энергохранилище, либо подключение к внешнему источнику питания.

Источник изображения: Windrose Electric

В этом месяце было объявлено, что Windrose работает с китайской энергетической компанией LiFe-Younger над мобильным контейнером для обеспечения ЦОД электроэнергией. В частности, сообщалось о планах разработать контейнерный аккумуляторный модуль с грузовиком-тягачом, обеспечивающим 2 МВт мощности в 20′ контейнере, который способен помочь справиться с нехваткой энергии в электросетях. В качестве энергетического модуля будет использоваться разработка iMContainer компании LiFe-Younger.

Основанная в Китае в 2022 году, компания Windrose переместила штаб-квартиру в Бельгию и выпускает мощные электрические грузовики с большим запасом хода для коммерческой логистики. В настоящее время они способны проехать более 670 км без подзарядки с грузом массой 49 т. Основанная в 2016 году компания LiFe-Younger предлагает мобильные и стационарные решения для зарядки электромобилей и системы хранения энергии.

Компании Hitachi и американская X LABS объявили о готовности совместно строить в Северной Америке энергетические парки гигаваттного уровня, предназначенные для ИИ ЦОД. Они помогут решить одну из ключевых проблем подобных объектов — дефицит надёжного электроснабжения.

В рамках совместного проекта будет предоставляться сервис «энергия как услуга» (Energy as a Service, EaaS). Он будет доступен при посредничестве специализированных проектных компаний (SPV), которые займутся финансированием и строительством таких парков, будут владеть ими и эксплуатировать их для автономного питания кампусов ЦОД без подключения к магистральным энергосетям.

В предлагаемых энергетических парках энергия будет как генерироваться, так и храниться с помощью аккумуляторных систем (BESS). Там же будет присутствовать инфраструктура для передачи и распределения энергии — всё это будет объединяться в специализированные энергохабы, специально разработанные для крупных вычислительных ИИ-кластеров. В отличие от традиционных вариантов микросетей мегаваттного класса речь идёт о проектах именно гигаваттного масштаба, способных поддерживать кластеры гиперскейлеров для для крупномасштабных обучения и инференса ИИ.

Источник изображения: Hitachi

Hitachi объявила, что подобная архитектура даёт возможность операторам избежать длительного ожидания модернизации ЛЭП и присоединения к энергосети (если последняя вообще может дать нужные мощности). При этом обеспечиваются более предсказуемые поставки и качество питания, достаточные для современных рабочих нагрузок в ИИ-секторе.

X LABS будет отвечать за управление финансированием проекта, выбором площадок, курированием SPV, закупками и общим развитием. Hitachi же обеспечит высоковольтные системы передачи и распределения электроэнергии, предоставит технологии стабилизации сетей и платформы управления энергопотреблением. Дополнительно Hitachi намерена интегрировать в проекты ИИ-платформу оптимизации энергопотребления HMAX Energy.

Компании объявили, что рассчитывают завершить развёртывание первого энергетического парка в начале 2030-х гг. В сентябре 2025 годла сообщалось, что Hitachi Energy вложит $1 млрд в выпуск энергооборудования для ИИ ЦОД в США, а месяцем позже появилась информация, OpenAI оснастит дата-центры энергетическим оборудованием Hitachi.

Капитализация немецкой CMBlu Energy перевалила за €1 млрд после первичного закрытия раунда финансирования серии C на сумму €50 млн. Это промежуточный этап, и конечная сумма может быть значительно больше. Тем не менее, уже собранные средства отражают растущий интерес инвесторов к долговременным энергохранилищам, спосоным питать ИИ ЦОД в течение нескольких часов, сообщает Converge! Digest.

В раунде приняли участие Samsung Ventures, а также уже имеющиеся инвесторы, в т.ч. STRABAG SE. Вырученные средства станут драйвером коммерциализации аккумуляторной платформы SolidFlow, не использующей литий. Последняя позиционируется как новая архитектура, специально разработанная для энергохранилищ, работающих 10 и более часов. Такая система будет востребована гиперскейлерами и коммунальными компаниями.

Платформа применяет негорючие электролиты на водной основе, а также твердотельную компоненты для хранения энергии. Это позволит избавиться от зависимости от цепочек постава литиевого сырья и даст возможность масштабировать мощность и ёмкость независимо друг от друга. CMBlu подчёркивает, что это устраняет одно из ключевых ограничений классической ИИ-инфраструктуры — трудности со стабильным обеспечением ЦОД электроэнергией.

Источник изображения: CMBlu Energy

На счету компании — уже заключенное рамочное соглашение на 5 ГВт∙ч с Uniper. Это свидетельствует об интересе со стороны европейских энергокомпаний. CMBlu утверждает, что такая система хранения энергия способно пять часов обеспечивать электричеством ЦОД мощностью 1 ГВт или десять часов — объект на 500 МВт. Это позволит компенсировать ночной дефицит энергии из-за невозможности получения солнечной энергии в это время.

Средства, полученные в ходе раунда C будут потрачены на масштабирование производства, а также первые проекты коммерческого внедрения платформы в Европе и США. Расширение производства намечено в Германии, США и Греции. Стремление CMBlu использовать элементы без лития — часть более широкой отраслевой тенденции в отрасли. В последнее время ЦОД всё чаще используют аккумуляторные решения без лития на основе различных технологий.

Ранее сообщалось, что Министерство энергетики США вложит $100 млн в создание «зелёных» энергохранилищ без использования лития. Около года назад появилась информация, что Prometheus Hyperscale и XL Batteries впервые задействуют в американском ИИ ЦОД проточные аккумуляторы без лития, а на днях — появились сведения о том, что Meta✴ зарезервировала 100 ГВт·ч ёмкости для хранения энергии на базе накопителей Noon Energy. При этом в целом в индустрии бывают и провалы. Так, в прошлом году разработчик натрий-ионных аккумуляторов для ЦОД Natron Energy прекратил работу.

По мере того, как гонка ИИ набирает обороты, всё острее становится потребность в быстром строительстве новых дата-центров. Денег на них у гиперскейлеров вполне достаточно — только в 2026 году они обязались потратить $650 млрд. Однако деньги не всегда могут решить все проблемы, сообщает Bloomberg.

По словам экспертов, почти половина запланированных на год проектов ИИ ЦОД будет отложена или отменена, во многом — из-за нехватки электрооборудования: трансформаторов, распределительных устройств, аккумуляторов. Они требуются не только для ИИ, но и для растущей энергосистемы США в целом, а местные производители не справляются со спросом. До 2020 года сроки поставок трансформаторов обычно составляли 24–30 мес. после размещения заказа, но теперь дата-центры хотят получать их в течение 18 мес. Однако на фоне резкого роста спроса повысились цены, а сроки поставок выросли до пяти лет.

Поэтому компании вынужденно полагаются на импорт. Зависимость от импорта ставит участников рынка ЦОД в трудное положение. Президент США не раз декларировал, что в гонке ИИ будет только один победитель — вероятно, США или Китай, но продвигаемые США торговые барьеры для импорта не способствует развитию сектора ЦОД. По данным Sightline Climate, в 2026 году в США должны ввести дата-центры совокупной мощностью до 12 ГВт, но пока строится лишь треть из них.

Crusoe, получив контракт на строительство ИИ ЦОД OpenAI Stargate в Абилине (Abilene, Техас) мощностью 1,2 ГВт, обязалась запитать часть кампуса менее чем через год после начала строительства, а покупки электрооборудования осуществлялись заблаговременно, до введения новых пошлин. Но с дефицитом справиться не удалось, поэтому теперь Crusoe вынужденно занимается восстановлением старых трансформаторов с уже закрытых электростанций. Более того, компания даже озаботилась выпуском распределительных устройств.

Источник изображения: Bloomberg

Десятилетиями американские компании передавали производство электрооборудования на аутсорс, в первую очередь в Китай, что привело к значительному дефициту электротехнических компонентов в США. В последние 10 лет США предпринимают попытки по возвращению производств в страну, но значительного роста производственных мощностей не отмечено, и зависимость от КНР сохраняется. ЦОД уже потребляют намного больше энергии, чем их предшественники десять лет назад. Им нужны более мощные трансформаторы и другие компоненты.

Источник изображения: Bloomberg

Хотя на электрооборудования приходится меньше 10 % стоимости ЦОД, без него работа невозможна. Amazon и Microsoft заявили, что планируют покупки электрооборудования заранее, а Equinix объявила о выделении $350 млн на поддержку Hanley Energy для выпуска распределительного оборудования в Ирландии. В октябре 2025 года GE Vernova потратила $5,3 млрд на выкуп доли в выпускающей трансформаторы компании Prolec. В феврале Siemens Energy сообщила об инвестициях $1 млрд в ближайшие два года в расширение производственных мощностей в США для выпуска трансформаторов и газовых турбин. Hitachi Energy тоже вложит $1 млрд в выпуск энергооборудования для ИИ ЦОД в США. Но проблему поставок и импортозамещения в кратчайшие сроки это не решит.

Источник изображения: Bloomberg

Сейчас основная доля трансформаторов поступает в США из Мексики, Канады и Южной Кореи, но с января по октябрь 2025 года из Китая поставили 8 тыс. трансформаторов — в сравнении с менее чем 1,5 тыс. за весь 2022 год. Дополнительно ЦОД необходимы аккумуляторные энергохранилища, позволяющие компенсировать перепады энергоснабжения и энергопотребления. Доля импорта трансформаторов и распределительных устройств из Китая, несмотря на рост в количественном выражении, неуклонно снижается, но для некоторых типов оборудования речь по-прежнему идёт приблизительно о 30 %. Доля импорта АКБ остаётся приблизительно на уровне выше 40 %.

Источник изображения: Bloomberg

На рынке электрооборудования доминирует Китай, контролирующий ключевые звенья цепочек поставок, причём разрыв в этой нише между Китаем и США, вероятно, будет только увеличиваться. В новом пятилетнем плане КНР объявила о намерении удвоить усилия по развитию энергосистемы за счёт возобновляемой энергетики, в то время как администрация США «зелёные» программы фактически сворачивает и даёт новую жизнь, например, угольным проектам.

В марте США инициировано расследование в отношении Китая, призванное оправдать введение новых импортных пошлин. В ответ КНР начала собственное расследование в отношении США. По словам экспертов, попытки поспешно свернуть импорт из Поднебесной нанесут ущерб самим США в гонке за лидерство в сфере ИИ, а как следует заработает на этом только Китай.

Ключевые производители памяти распродали компоненты, выпущенные в 2026 году, что привело к дефициту и росту цен на соответствующем рынке. Похожая тенденция, возможно, скоро будет наблюдаться и на рынке аккумуляторов для ЦОД, сообщает The Register.

Panasonic рассказала о намерении втрое нарастить производственные мощности по выпуску литий-ионных АКБ на заводах в Японии — будут расширены уже действующие производства источников питания и даже переоборудованы под продукцию для ЦОД заводы для выпуска аккумуляторов для электромобилей. Также рассматривается целесообразность модернизации завода в Канзасе, чтобы тот смогу выпускать больше продукции для дата-центров.

Причина — рост спроса на серверное оборудование благодаря развитию ИИ и, как следствие, рост спроса на источники резервного питания. Ожидается, что в 2029 финансовом году компания сможет продать аккумуляторов на $5 млрд, что приблизительно в четыре раза больше её текущих продаж. Panasonic объявила, что клиенты уже согласились приобрести 80 % продукции, необходимой для достижения целевого показателя — завоевания 80 % рынка.

Источник изображения: Panasonic

Потенциальные покупатели, пока не относящиеся к числу клиентов Panasonic, претендуют на пятую часть её продукции — если компания выполнит планы расширения производства. При этом они сами пребывают в процессе масштабирования ИИ-инфраструктуры.

Panasonic размещает аккумуляторы в стоечных модулях (BBU), которые обеспечивают работу стойки в течение нескольких минут в случае отключения сетевого электропитания. В данном случае они применяются в качестве обычных ИБП, но могут использоваться и для хранения электроэнергии для использования при временном резком скачке цен на электричество.

Источник изображения: Panasonic

Также компания работает над созданием суперконденсаторов, которые тоже могут использоваться в качестве источников резервного питания. Panasonic утверждает, что намерена использовать суперконденсаторы для компенсации колебаний нагрузок в сети. Их поставка начнётся в течение 2027 финансового года. Около года назад портал IEEE Spectrum со ссылкой на производителя электрооборудования Eaton рассказал, что суперконденсаторы могут спасти энергосети от скачков потребления, вызванных ИИ ЦОД.

Несмотря на геополитическую напряжённость между Китаем и Западом, китайские поставщики оборудования для ИИ-проектов, от энергетических решений до систем охлаждения, переживают настоящий бум экспорта, сообщает Nikkei Asian Review. ИИ ЦОД потребляют намного больше энергии по сравнению с традиционными дата-центрами и требуют иных технологических решений, например, в области охлаждения. Для обслуживания таких ЦОД нередко нужна модернизация электросетей, поэтому инвестиции в эту сферу стали расти в США, Европе и на Ближнем Востоке с 2022 года. Однако энергооборудование остаётся дефицитным во всём мире.

В модернизации электросетей ключевую роль играют трансформаторы. При этом, как сообщает Wood Mackenzie, в США 80 % силовых трансформаторов и 50 % распределительных трансформаторов импортируются в страну из-за рубежа. В 2025 году ожидается дефицит поставок в объёме 30 % и 10 % соответственно. На этом стремится заработать, например, китайская Sieyuan Electric, выпускающая электрооборудование. В прошлом году она создала в США дочернюю компанию для компенсации дефицита в стране трансформаторов. С начала 2025 года акции Sieyuan Electric выросли более чем вдвое, планируется SPO в Гонконге.

Производство трансформаторов требует специального оборудования, приобретаемого буквально годами. Кроме того, организация нового производства потребует строительства нового завода и обучения рабочих, поэтому быстрое наращивание производства затруднительно. По данным китайской таможни, за первые 11 месяцев 2025 года экспорт трансформаторов из КНР достиг почти ¥58 млрд ($8,2 млрд), на 36,3 % больше, чем в тот же период 2024 года.

На фоне бурного роста спроса за рубежом темпы роста экспорта производителей из КНР превысили рост на внутреннем рынке. Например, крупнейший в мире производитель трансформаторов (по совокупной мощности) Tebian Electric Apparatus нарастил стоимость международных контрактов в годовом исчислении на 65,91 %, на внутреннем рынке рост составил 14,08 %.

Источник изображения: Point & Shoot/unsplash.com

По мнению экспертов, одним из главных преимуществ китайского бизнеса является скорость организации работ. Как сообщил Bank of America Securities, с момента получения заказа китайским поставщиком до получения готовой продукции проходит менее года, тогда как в США, Европе или Южной Корее речь может идти о двух-трёх годах. По словам экспертов, производство трансформаторов в КНР отличается высокой конкурентоспособностью, поскольку электротехническая листовая сталь раньше импортировалась, а теперь её производство полностью локализовано.

Сообщается, что китайские экспортёры постоянно прилагают усилия по расширению бизнеса за рубежом, посколкьу в самой стране жёсткая конкуренция и относительно слабый внутренний рынок. Впрочем, мелкие игроки уровня Dishin с её 150 сотрудниками, вероятно, столкнутся с серьёзными проблемами — стандарты от страны к стране отличаются, что требует технических корректировок и местной сертификации. Кроме того, нужны налаженные каналы сбыта, поскольку трансформаторы обычно продают энергетическим компаниям и одного качества продукции для успеха бизнеса недостаточно.

По оценкам UBS, капитальные затраты на ИИ в 2025 году достигнут $423 млрд и $571 млрд — в 2026 году. Ряд инвестиционных банков прогнозирует, что к 2030 году расходы на ИИ превысят $1 трлн. Ожидается, что американские гиперскейлеры, включая Google, Meta✴, Microsoft, Amazon и Oracle в этом году потратят от $350 млрд до $400 млрд, что будет способствовать росту строительства ЦОД и создаст дополнительную нагрузку на электросети. Для сравнения, в Китае, по прогнозам Bank of America, аналогичные капиталовложения в 2025 году составят ¥600–700 млрд ($85–$100 млрд), в основном благодаря правительству и местным крупным компаниям, а к 2030 году достигнут ¥2–¥2,5 трлн ($285–$356 млрд). Около трети этих средств направят на ИИ-инфраструктуру.

Источник изображения: BofA Global Research

Системы хранения энергии (ESS) — ещё одна область, где Китай опережает конкурентов. Недавно JP Morgan сообщала, что глобальное развёртывание ИИ ЦОД увеличит спрос на подобные системы. Пока связанный с ИИ спрос на такие системы составляет лишь 2 % от мировых поставок, перспективы очень хорошие. За первые 10 месяцев текущего года поставки аккумуляторных ESS (BESS) выросли на 70 % год к году, во многом благодаря росту китайского экспорта на ключевые рынки на 61 %. JP Morgan прогнозирует рост поставок на 80 % в 2025 году и на 30 % в 2026 году. Дефицит предложения может привести к росту цен.

В Bank of America заявляют, что LG также наращивает производственные мощности для энергохранилищ, но темпы роста отстают от реального роста спроса, поэтому заинтересованным сторонам в основном приходится импортировать продукцию из Китая. На мировом рынке аккумуляторов доминируют китайские CATL, EVE Energy и BYD и др.

Также, по словам экспертов из Nomura, хотя дефицит сетевых компонентов ожидается до 2026 года из-за высокого спроса и роста технических барьеров, сетевое оборудование для ИИ, включая коммутаторы, маршрутизаторы, оптические и медные кабели и др. станут всё более важными для развёртывания ЦОД. Это может сыграть на руку ведущим поставщикам — вырастет цена и увеличится маржа на мировом рынке.

В Bank of America также ожидают роста экспорта из Китая оборудования для охлаждения ИИ-инфраструктуры. В Юго-Восточной Азии, где бурный рост строительства ЦОД стимулирует спрос на компоненты, включая CDU и быстроразъёмные соединения (UQD), по-прежнему доминируют некитайские бренды. Тем не менее, китайские поставщики играют важную роль в обеспечении трубопроводов и коллекторов. По мнению экспертов, поскольку китайские IT-компании всё чаще строят ИИ ЦОД в Юго-Восточной Азии из-за ограничений на экспорт передовых чипов в КНР и высоких цен на электричество в китайских мегаполисах, ожидается, что у китайских производителей охлаждающего оборудования появится больше экспортных возможностей.